Der folgende sehr interessante Vortrag von Professor Embrechts wurde bei
der Aussendung am Montag vergessen. Mea culpa, Sandra Trenovatz
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Mittwoch, 9. Jänner 2008, 18:15 Uhr
Festsaal der ÖAW, Dr. Ignaz Seipel-Platz 2, 1010 Wien
im Rahmen der 'Johann Radon Lectures'
(
http://www.oeaw.ac.at/shared/news/2008/press_inf_20080103.html)
Paul Embrechts
"Quantitative Risk Management"
Quantitative Risk Management befasst sich mit der Fragestellung der
quantitativen Analyse von Risiken. Aufsichtsrechtliche Gremien sind ein
starker Antrieb für Banken und Versicherungen, diese Quantifizierung
voran zu treiben. Auf Basis dieser Analyse wird Risikokapital berechnet,
um mit hoher Wahrscheinlichkeit unerwartete Marktereignisse abfangen zu
können.
In seinem Vortrag "Quantitative Risk Management" im Rahmen der Johann
Radon Lectures 2007/2008 der Österreichischen Akademie der
Wissenschaften (ÖAW) greift der Mathematiker Paul Embrechts von der ETH
Zürich fünf Themen aus dem Bereich des Quantitative Risk Managements
heraus: Value-at-Risk, Extremalereignisse, Abhängigkeitsmodellierung,
Risikoaggregation sowie Operationelles Risiko. Der Vortrag findet am 9.
Jänner 2008 um 18:15 Uhr im Festsaal der ÖAW, 1010 Wien, Dr. Ignaz
Seipel-Platz 2, statt. Der Eintritt ist frei.
Eine entscheidende Frage für die Praxis ist die Differenzierung zwischen
Finanzrisiken, die sich sinnvoll quantitativ erfassen lassen und
solchen, bei denen ausschließlich eine qualitative Beschreibung Sinn
macht. Neben der quantitativen Messung von Risikozahlen ist auch ihre
Aggregation eine wichtige Aufgabe des Quantitative Risk Managements,
deren Lösung anspruchsvolle Mathematik erfordert. Die fundamentale Rolle
der Mathematik in den Bereichen der Preisbestimmung und Absicherung von
Finanzderivaten ist unbestritten. Die Hauptthese ist, dass auch bei
regulatorischen Fragestellungen aus den Bereichen der Finanz- und
Versicherungsaufsicht die Mathematik nicht weg zu denken ist. Diese wird
Paul Embrechts anhand mehrerer Beispiele versuchen zu belegen.
Paul Embrechts ist Professor für Mathematik an der ETH Zürich und leitet
dort das RiskLab, das in Zusammenarbeit mit der Industrie Modelle für
quantitatives Risikomanagement, insbesondere im Bereich des Finanz- und
Versicherungswesens, entwickelt. Er hat zahlreiche Publikationen zu
Themen der Angewandten Wahrscheinlichkeit, der Versicherungs- und
Finanzmathematik verfasst und ist Mitautor des 1997 im Springer-Verlag
erschienenen Standardwerks "Modelling of Extremal Events for Insurance
and Finance". In seiner Forschungsarbeit widmet er sich aktuell dem
integrierten Risikomanagement, der Verbriefung von Versicherungsrisiken
und der Analyse von Extremwerten.
Moderiert wird die Veranstaltung von Walter Schachermayer (TU Wien,
ÖAW). Am Tag nach dem Vortrag besucht Paul Embrechts im Zuge der vom
Stadtschulrat für Wien organisierten "Junior Academy" das
Rainergymnasium im 5. Wiener Gemeindebezirk. Die "Junior Academy" gibt
Schülerinnen und Schülern die Gelegenheit international führende
Forscher(innen) kennen zu lernen und sich vertiefend mit ihrem
Fachgebiet auseinander zu setzen.